ATR (average true range) je indikátor technické analýzy měřící tržní volatilitu aktiva dané časové periody. Poprvé byl uvedena v knize New Concepts in Technical Trading System od Welles Wildera. Původně byl zamýšlen pro komoditní trhy, ale našel uplatnění u všech typů cenných papírů.
True range indikátor je tvořen největší hodnotou z následujícího: současné high mínus low, absolutní hodnota současného high mínus předchozí close a absolutní hodnota coučasného low mínus předchozí close. Average true range je poté klouzavý průměr posledních 14hodnot.
Jednoduše řeceno má cenný papír větší ATR, pokud má vyšší volatilitu a naopak. Tento indikátor nám má pomoci vidět volatilitu rychle a přesně. Cílem indikátoru není predikce budoucího pohybu ceny, jedná se spíše o doplněk na časování vstupů a výstupů.
Čtení indikátoru je však velice subjektivní, neexistují konkrétní hodnoty, které by naznačovaly, jestli dojde k obratu trendu nebo ne.